الأسبوع 8: الوقود الحيوي يشهد تحسناً طفيفاً في السيولة على الرغم من ارتفاع أسعار اللقيم الذي يضغط على الهوامش
أخبار
من المقرر أن تزيد البرازيل مزيج الوقود الحيوي من B12 إلى B14 في شهر مارس، بهدف زيادات سنوية بنسبة 1٪ بعد ذلك. تنتقل الشركات الكبرى مثل Amaggi و JBS إلى زيت نباتي 100٪ (B100) لأسطول النقل الخاص بها. تهدف هذه الخطوة إلى خفض انبعاثات الغازات الدفيئة، والحد من التلوث الحضري، وتعزيز الطلب على زيت فول الصويا، وتقليل واردات وقود الديزل البترولي. من المتوقع أن يؤدي ارتفاع مزيج الوقود الحيوي إلى زيادة الطلب على زيت فول الصويا بنسبة 27.5٪.
في عام 2023، تجاوز إنتاج الديزل الحيوي في الولايات المتحدة الأهداف التي وضعتها وكالة حماية البيئة، حيث وصل إلى 4 مليارات جالون. تجاوز هذا الحجم، بما في ذلك الديزل الحيوي والديزل المتجدد، معايير الوقود المتجدد المحددة للفترة 2023-2025. يسلط إنجاز الصناعة، الذي تجاوز توقعات وكالة حماية البيئة، الضوء على نموها المستدام. ومع ذلك، فإن أوجه عدم اليقين في السياسات الفيدرالية تشكل مخاطر على مرافق الوقود الحيوي ومصانع سحق البذور الزيتية، مما قد يعيق توسع الصناعات مثل فول الصويا. تعتمد الولاية المستقبلية لعام 2026 على عوامل سياسية.
في ديسمبر، ارتفع إنتاج الوقود الحيوي في إندونيسيا بنسبة 7٪، ليصل إلى 1.24 مليار لتر، في حين ارتفعت الصادرات بنسبة 49.5٪ مقارنة بالشهر السابق. في عام 2023، بلغ إجمالي إنتاج الوقود الحيوي في البلاد 13.15 مليار لتر، بزيادة 11.3٪ عن العام السابق. زادت إندونيسيا النسبة المحددة للوقود الحيوي القائم على زيت النخيل إلى 35٪ (B35) في فبراير 2023. انخفض الاستهلاك المحلي في ديسمبر، لكن وزارة الطاقة رفعت مخصصات هذا العام للوقود الحيوي القائم على زيت النخيل.
بدأت Eni Rovuma Basin، وهي قسم من شركة Eni، في إنتاج الزيت النباتي في موزمبيق لاستخدامه في مصافي التكرير الأوروبية التابعة لها. تتماشى هذه الخطوة مع استراتيجية Eni لإزالة الكربون من النقل، والحصول على الزيت من مصانع المعالجة الزراعية المحلية المعتمدة لضمان الاستدامة والمسؤولية البيئية. تخطط Eni لإنشاء منصة صناعية في موزمبيق، تشمل المزارعين المحليين والميكنة لدعم إنتاج اللقيم الزراعي. تساهم هذه المبادرة في تحقيق هدف Eni المتمثل في تحقيق حياد الكربون الصافي بحلول عام 2030.
اقترحت الغرفة البحرية الدولية (ICS) صندوقًا للشحن الخالي من الانبعاثات (ZESF) لمنظمة الملاحة البحرية الدولية التابعة للأمم المتحدة (IMO) لتسريع انتقال القطاع البحري إلى صافي انبعاثات صفرية بحلول عام 2050. بالشراكة مع جزر البهاما وليبيريا، تهدف ICS إلى إنشاء آلية تسعير عالمية لغازات الاحتباس الحراري لتحفيز الاستثمار في الوقود البحري الخالي من غازات الاحتباس الحراري. سيدعم الصندوق البلدان النامية في عملية الانتقال، بمساهمات من السفن المستخدمة لخفض تكاليف الوقود وتطوير البنية التحتية للتزويد بالوقود.
#### الأسواق
الوقود الحيوي واللقيم
الزيوت النباتية
LSGO
انخفض سعر تسوية LSGO (مارس 24) (ICE EU) إلى 778 يورو | 838 دولارًا أمريكيًا / طن متري (2024-02-20) من 813 يورو | 875 دولارًا أمريكيًا / طن متري في 2024-02-13 (انظر الرسم البياني 3)، ويرجع ذلك أساسًا إلى التصحيح المرتبط بمخاوف الطلب. استمرت المخاوف بشأن الطلب بسبب التوسع الاقتصادي الأكثر ليونة في الصين، والذي تفاقم بسبب التخفيض غير المتوقع في سعر الإقراض الرئيسي لمدة خمس سنوات لبنك الشعب الصيني، مع الحفاظ على تسهيلات الإقراض متوسطة الأجل لمدة عام واحد عند 2.5٪. حافظ هذا القرار على المخاوف بشأن النمو الاقتصادي البطيء في الصين، وهو عامل مهم لأنها ثاني أكبر مستهلك للنفط الخام. بالإضافة إلى ذلك، تم تسليط الضوء على الصراعات الاقتصادية العالمية من خلال انزلاق المملكة المتحدة واليابان إلى الركود في الربع الرابع. علاوة على ذلك، قامت وكالة الطاقة الدولية (IEA) مؤخرًا بتعديل توقعاتها لنمو الطلب على النفط لعام 2024 بالخفض بمقدار مليون برميل يوميًا تقريبًا مقارنة بتوقعات أوبك. يبلغ تقدير وكالة الطاقة الدولية لنمو الطلب العالمي على النفط هذا العام 1.22 مليون برميل يوميًا، على النقيض من توقعات أوبك البالغة 2.25 مليون برميل يوميًا.
#### RME وزيت بذور اللفت
- انخفض سعر تسوية بذور اللفت (مايو 24) (MATIF) إلى 426 يورو | 459 دولارًا أمريكيًا / طن متري (2024-02-20) من 425 يورو | 457 دولارًا أمريكيًا / طن متري في 2024-02-13
- في 2024-02-20، ضاق الفارق بين RME-RSO إلى 229 دولارًا أمريكيًا / طن متري من 253 دولارًا أمريكيًا / طن متري في نفس الفترة من الأسبوع الماضي
- في 2024-02-20، اتسع الفارق بين RME-FAME 0 إلى 83 دولارًا أمريكيًا / طن متري من 74 دولارًا أمريكيًا / طن متري في نفس الفترة من الأسبوع الماضي (انظر الرسم البياني 4)
- في 2024-02-20، ضاق الفارق بين UCOME-RME إلى 97 دولارًا أمريكيًا / طن متري من 108 دولارات أمريكية / طن متري في نفس الفترة من الأسبوع الماضي (انظر الرسم البياني 5)
#### UCOME و UCO
- في 2024-02-20، ضاق الفارق بين UCOME-FAME 0 إلى 180 دولارًا أمريكيًا / طن متري من 209 دولارات أمريكية / طن متري في نفس الفترة من الأسبوع الماضي (الرسم البياني 6)
- في 2024-02-20، ضاق الفارق بين الاتحاد الأوروبي UCOME-UCO (5٪ FFA) إلى 254 دولارًا أمريكيًا / طن متري من 269